في يوم الجمعة، أظهر زوج العملات EUR/USD بعض الحركة خلال النصف الثاني من اليوم. ومع ذلك، فإن وصفها بأنها "مثيرة للاهتمام" سيكون مبالغة، حتى مع الأخذ في الاعتبار أنها كانت أسبوع عطلة. وصلت تقلبات الزوج إلى 39 نقطة فقط، وهو مستوى منخفض إلى حد ما، على الرغم من أنه يقارب ضعف التقلبات التي لوحظت يوم الخميس. لم تتأثر هذه الحركة بأي أحداث أساسية أو اقتصادية كبرى، حيث لم يكن هناك أي منها للنظر فيها.

بشكل أساسي، الزوج إما ثابت أو يتداول بتقلبات منخفضة. الأسبوع الماضي لم يقدم تقريبًا أي شيء للتحليل—لم تكن هناك خطابات من البنوك المركزية أو إصدارات اقتصادية هامة، وفي يوم الأربعاء كان السوق مغلقًا. حاليًا، يتركز الاهتمام فقط على التحليل الفني والاتجاه العام. تشير المؤشرات الفنية إلى أن الزوج قد بدأ تصحيحًا صعوديًا جديدًا، على الرغم من أنه يبدو ضعيفًا جدًا. بالإضافة إلى ذلك، بعد الفشل مرتين في اختراق مستوى 1.0350، شكل الزوج نمط "القاع المزدوج".

سبق أن أشرنا إلى أن مثل هذه الأنماط غالبًا ما تكون واضحة جدًا بحيث لا تتجاوز احتمالية تحققها 50%. يتم التعرف عليها بسهولة من قبل معظم المشاركين في السوق، وإذا قام الجميع بالشراء بناءً على هذا النمط، فسيكون الأمر بسيطًا للغاية. لذلك، نميل إلى الرأي القائل بأنه في يناير، ستتمكن الأسعار من كسر مستوى 1.0350 ومواصلة الانخفاض. هذا التوقع مدعوم تقريبًا بجميع العوامل المتاحة حاليًا. يستمر الاتجاه الهبوطي عبر جميع الأطر الزمنية الأعلى. الخلفية الأساسية، كما أكدنا طوال عام 2024، تظل بشكل حاسم لصالح الدولار الأمريكي.

بالطبع، قد يبدأ تصحيح جديد يستهدف حوالي 1.0620. قد يدخل الزوج حتى في نطاق مسطح بين 1.0350 و1.0620، لكن مثل هذه الحركات لن تغير الصورة الفنية الأوسع. عادةً ما تُستخدم الفترات المسطحة والتصحيحات من قبل اللاعبين الرئيسيين في السوق لتجميع المراكز.

بالنسبة لهذا الأسبوع—الذي يمكن اعتباره بحق احتفاليًا مثل الأسبوع السابق—سيكون هناك بعض الأحداث الأكثر أهمية، وإن لم تكن كثيرة. يوم الخميس، 2 يناير، سيتم إصدار التقديرات الثانية لمؤشرات مديري المشتريات التصنيعية لألمانيا والاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة، إلى جانب تقرير مطالبات البطالة الأمريكية. يوم الجمعة، سيتم نشر معدل البطالة في ألمانيا ومؤشر ISM للتصنيع في الولايات المتحدة. من المحتمل أن يكون مؤشر ISM هو الوحيد الذي يثير رد فعل قوي في السوق ويوقظ السوق من سباته الاحتفالي. التقارير الأخرى ذات أهمية ثانوية. لذلك، إذا كان من المقرر أن يحدث استيقاظ للسوق، فمن المرجح أن يحدث يوم الجمعة.

متوسط تقلب زوج العملات EUR/USD خلال الأيام الخمسة الماضية من التداول، اعتبارًا من 30 ديسمبر، هو 50 نقطة، وهو ما يُصنف على أنه "متوسط". نتوقع يوم الاثنين أن يتذبذب الزوج بين مستويات 1.0377 و1.0477. يشير القناة الانحدارية العلوية حاليًا إلى الأسفل، مما يدل على أن الاتجاه الهبوطي الأوسع لا يزال ساريًا. بالإضافة إلى ذلك، دخل مؤشر CCI مرة أخرى منطقة التشبع البيعي بعد انخفاض كبير، مما يشير إلى احتمال حدوث تصحيح في أقصى حد.

أقرب مستويات الدعم:

• S1 – 1.0376
• S2 – 1.0254
• S3 – 1.0132

أقرب مستويات المقاومة:

• R1 – 1.0498
• R2 – 1.0620
• R3 – 1.0742

توصيات التداول:

قد يستمر زوج EUR/USD في اتجاهه الهبوطي. خلال الأشهر القليلة الماضية، توقعنا باستمرار المزيد من الانخفاضات في اليورو على المدى المتوسط، مما يدعم تمامًا النظرة العامة الهبوطية، والتي نعتقد أنها لم تكتمل بعد. هناك احتمال كبير أن السوق قد قام بالفعل بتسعير جميع تخفيضات أسعار الفائدة المستقبلية من قبل الاحتياطي الفيدرالي، مما يترك الدولار بدون سبب كبير للضعف على المدى المتوسط.

تظل المراكز القصيرة ذات صلة، مع تحديد الأهداف عند 1.0376 و1.0254 إذا بقي السعر دون المتوسط المتحرك. بالنسبة لأولئك الذين يتداولون بناءً على التحليل الفني فقط، قد يتم النظر في المراكز الطويلة إذا تحرك السعر فوق المتوسط المتحرك، مع هدف عند 1.0620. ومع ذلك، فإن التحركات الحالية ضعيفة، ويجب تصنيف أي تحركات صعودية على أنها تصحيحات.

توضيح الرسوم البيانية:

تساعد قنوات الانحدار الخطي في تحديد الاتجاه الحالي. إذا كانت القناتان متوازيتين، فهذا يشير إلى وجود اتجاه قوي.

خط المتوسط المتحرك (الإعدادات: 20,0، ملساء) يحدد الاتجاه قصير المدى ويوجه اتجاه التداول.

مستويات Murray تعمل كمستويات مستهدفة للحركات والتصحيحات.

مستويات التقلب (الخطوط الحمراء) تمثل النطاق السعري المحتمل للزوج خلال الـ 24 ساعة القادمة بناءً على قراءات التقلب الحالية.

مؤشر CCI: إذا دخل منطقة التشبع البيعي (أقل من -250) أو منطقة التشبع الشرائي (أعلى من +250)، فإنه يشير إلى انعكاس وشيك في الاتجاه المعاكس.